HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH
Hamburg
Jahresbericht für das Sondervermögen gemäß der OGAW-Richtlinie Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds
Tätigkeitsbericht Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds für das Rumpfgeschäftsjahr vom 15.01.2021 bis 30.11.2021
Anlageziel und Anlagepolitik
Das Anlageziel des Fonds ist, mit einer chancenorientierten Anlagepolitik eine möglichst hohe Wertsteigerung zu erzielen, wobei ein Schwerpunkt die Vermeidung von Extremrisiken ist. Extremrisiken werden hier mit Verlusten von ca. 5% im Monat definiert.
Der Fonds investiert ausschließlich in Aktien von momentumstarken Unternehmen, die ein absolutes neues 12 Monatshoch erzielt haben, oder in Cash. Zusätzlich wird bei der Aktienselektion der RSL von Levy verwendet. Die 30 momentumstärksten Aktien werden jeweils mit 3% im Fonds gewichtet. Eine Diversifizierung von einzelnen Branchen findet nicht gezielt statt. Der Investmentprozess erfolgt systematisiert, was bedeutet, dass keine Anlageentscheidungen aus dem Bauch heraus gefällt werden. Es werden maximal 90% in Aktien investiert, wobei der Aktienanteil auch auf 0% reduziert werden kann. Für jede einzelne Aktie im Fonds wird ein Airbag in Form einer kostenneutralen Absicherungsstrategie aufgespannt, so dass innerhalb von 4 Wochen keine größeren Verluste als ca. 5% auftreten können. Die Absicherungsstrategie erfolgt an der Eurex durch eine sogenannte Zero Cost Collar Strategie, die monatlich aufgesetzt wird. Die Umschlagshäufigkeit ist relativ groß, da je nach Momentum neue momentumstarke Aktien momentumschwächere Aktien ersetzen.
Eine Kapitalanlage in den Fonds sollte als langfristige Kapitalanlage betrachtet werden. Der Fonds ist besonders geeignet für Anleger, die Kapitalwachstum durch Anlagen am Aktienmarkt erzielen wollen, jedoch dabei unterdurchschnittlich risikobereit sind.
Die diesem Finanzprodukt zugrunde liegenden Investitionen berücksichtigen nicht die EU Kriterien für ökologisch nachhaltige Wirtschaftsaktivitäten. Der Fonds ist damit gemäß Artikel 6 der Verordnung (EU) 2019/2088 zu qualifizieren.
Portfoliostruktur am 30.11.2021
Sämtliche Investments sind direkte Investments in Aktien. Aufgrund der kostenneutralen Absicherungsstrategie ergibt sich folgendes Marktrisiko:
Risikoanalyse
Marktpreisrisiken:
Während des Berichtszeitraums bestanden im Fonds Marktpreisrisiken ausschließlich in Form von Aktienrisiken.
Währungsrisiken:
Der Fonds investiert ausschließlich in europäische Aktien in der Euro- Währung oder in der Schweiz mit den entsprechenden Risiken für den Schweizer Franken. Des Weiteren besteht ein USD-Konto.
Liquiditätsrisiken:
Aufgrund der stets hohen Liquidität der investierten Papiere war für alle eine jederzeitige Liquidierbarkeit gewährleistet.
Operationelle Risiken:
Unter operationellen Risiken wird die Gefahr von Verlusten verstanden, die durch die Unangemessenheit oder das Versagen von internen Verfahren, Menschen und Systemen oder durch externe Ereignisse verursacht werden. Beim operationellen Risiko differenziert die Gesellschaft zwischen technischen Risiken, Personalrisiken, Produktrisiken und Rechtsrisiken sowie Risiken aus Kunden- und Geschäftsbeziehungen und hat hierzu u.a. die folgenden Vorkehrungen getroffen:
Ex ante und ex post Kontrollen sind Bestandteil des Orderprozesses.
Rechts- und Personalrisiken werden durch Rechtsberatung und Schulungen der Mitarbeiter minimiert.
Darüber hinaus werden Geschäfte in Finanzinstrumenten ausschließlich über kompetente und erfahrene Kontrahenten abgeschlossen. Die Verwahrung der Finanzinstrumente erfolgt durch eine etablierte Verwahrstelle mit guter Bonität.
Die Ordnungsmäßigkeit der für das Sondervermögen relevanten Aktivitäten und Prozesse wird regelmäßig durch die Interne Revision überwacht.
Sonstige Risiken:
Die Ausbreitung der Atemwegserkrankung COVID-19 hat weltweit zu massiven Einschnitten in das öffentliche Leben mit erheblichen Folgen u.a. für die Wirtschaft und deren Unternehmen geführt. In diesem Zusammenhang kam es zu hohen Kursschwankungen an den Kapitalmärkten. Die weiteren Auswirkungen von COVID-19 auf die Realwirtschaft bzw. die Finanzmärkte sind auch weiterhin mit Unsicherheiten behaftet.
Seit dem 24.2.2022 führt Russland Krieg gegen die Ukraine („Russland-Ukraine-Krieg“). Aufgrund des für die Fondsrechnungslegung maßgeblichen Stichtagsprinzips hat dieser Konflikt keine Auswirkungen auf Ansatz und Bewertung der Vermögensgegenstände zum Abschlussstichtag des Sondervermögens.
Die Folgen des Russland-Ukraine-Krieges auf Volkswirtschaften und Kapitalmärkte lassen sich derzeit noch nicht abschätzen. Die Börsen sind infolge des Konfliktes von einer deutlich höheren Volatilität geprägt. Es kann nicht ausgeschlossen werden, dass die mit den Investitionen dieses Fonds verbundenen Risiken sich verstärken und negativ auf die weitere Entwicklung des Fonds auswirken.
Veräußerungsergebnis
Die realisierten Gewinne und Verluste resultieren im Wesentlichen aus der Veräußerung von Optionen.
Sonstige Hinweise
Die mit der Verwaltung des Investmentvermögens betraute Kapitalverwaltungsgesellschaft ist die HANSAINVEST Hanseatische Investment- GmbH.
Das Portfoliomanagement für den Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds wird von der Fidus Finanz AG durchgeführt. Orders werden an die Verwahrstelle/ Depotbank Donner & Reuschel AG zur Ausführung weitergeleitet.
Der Fonds wurde zum 15. Januar 2021 mit zwei Anteilklassen neu aufgelegt.
Weitere für den Anleger wesentliche Ereignisse haben sich nicht ergeben.
Vermögensübersicht zum 30.11.2021
| Fondsvermögen: EUR | 3.359.264,42 *) |
| Umlaufende Anteile: I-Klasse | 33.520 |
| R-Klasse | 2.771 |
Vermögensaufteilung in TEUR/%
| Kurswert in Fondswährung |
% des Fonds- vermögens |
|
| I. Vermögensgegenstände | ||
| 1. Aktien | 1.963 | 58,43 |
| 2. Sonstige Beteiligungswertpapiere | 103 | 3,07 |
| 3. Derivate | 93 | 2,75 |
| 4. Bankguthaben | 1.217 | 36,24 |
| 5. Sonstige Vermögensgegenstände | 0 | 0,00 |
| II. Verbindlichkeiten | -17 | -0,49 |
| III. Fondsvermögen | 3.359 | 100,00 |
*) Der Fonds wurde zum 15. Januar 2021 neu aufgelegt
Vermögensaufstellung zum 30.11.2021
| Gattungsbezeichnung ISIN Markt |
Stücke bzw. Anteile bzw. Whg. in 1.000 |
Bestand 30.11.2021 |
Käufe/ Zugänge |
Verkäufe/ Abgänge |
Kurs | Kurswert in EUR |
% des Fonds- vermögens |
|
| im Berichtszeitraum | ||||||||
| Börsengehandelte Wertpapiere | ||||||||
| Aktien | ||||||||
| AXA 3) FR0000120628 |
STK | 2.700 | 8.100 | 5.400 | EUR | 24,235000 | 65.434,50 | 1,95 |
| BNP Paribas 3) FR0000131104 |
STK | 1.600 | 5.400 | 3.800 | EUR | 55,380000 | 88.608,00 | 2,64 |
| Cap Gemini 3) FR0000125338 |
STK | 200 | 1.600 | 1.400 | EUR | 201,900000 | 40.380,00 | 1,21 |
| CNH Industrial 3) NL0010545661 |
STK | 6.000 | 19.500 | 13.500 | EUR | 14,945000 | 89.670,00 | 2,68 |
| Daimler AG 3) DE0007100000 |
STK | 800 | 4.050 | 3.250 | EUR | 82,800000 | 66.240,00 | 1,98 |
| EssilorLuxottica S.A. Actions Port. EO 0,18 3) FR0000121667 |
STK | 500 | 1.100 | 600 | EUR | 180,380000 | 90.190,00 | 2,68 |
| Infineon Technologies AG 3) DE0006231004 |
STK | 2.300 | 6.700 | 4.400 | EUR | 40,220000 | 92.506,00 | 2,75 |
| ING Groep 3) NL0011821202 |
STK | 7.500 | 22.840 | 15.340 | EUR | 12,158000 | 91.185,00 | 2,71 |
| KBC Groep N.V. 3) BE0003565737 |
STK | 1.200 | 3.880 | 2.680 | EUR | 72,580000 | 87.096,00 | 2,59 |
| Koninklijke DSM 3) NL0000009827 |
STK | 500 | 900 | 400 | EUR | 191,800000 | 95.900,00 | 2,85 |
| Moncler S.r.l. Azioni n.o.N. 3) IT0004965148 |
STK | 1.500 | 4.800 | 3.300 | EUR | 64,600000 | 96.900,00 | 2,88 |
| NN Group 3) NL0010773842 |
STK | 2.100 | 5.000 | 2.900 | EUR | 43,890000 | 92.169,00 | 2,74 |
| Publicis Groupe 3) FR0000130577 |
STK | 1.600 | 4.500 | 2.900 | EUR | 57,960000 | 92.736,00 | 2,76 |
| Qiagen N.V. Aandelen op naam EO -,01 NL0012169213 |
STK | 1.400 | 1.400 | 0 | EUR | 49,230000 | 68.922,00 | 2,05 |
| Schneider Electric 3) FR0000121972 |
STK | 600 | 2.865 | 2.265 | EUR | 151,240000 | 90.744,00 | 2,70 |
| Siemens Healthineers AG 3) DE000SHL1006 |
STK | 1.700 | 5.500 | 3.800 | EUR | 64,460000 | 109.582,00 | 3,26 |
| Société Générale 3) FR0000130809 |
STK | 3.300 | 8.320 | 5.020 | EUR | 27,485000 | 90.700,50 | 2,70 |
| STMicroelectronics 3) NL0000226223 |
STK | 2.200 | 9.250 | 7.050 | EUR | 43,000000 | 94.600,00 | 2,82 |
| TotalEnergiesl S.E. 3) FR0000120271 |
STK | 2.300 | 3.770 | 1.470 | EUR | 41,200000 | 94.760,00 | 2,82 |
| UCB S.A. 3) BE0003739530 |
STK | 600 | 600 | 0 | EUR | 97,040000 | 58.224,00 | 1,73 |
| Julius Baer Gruppe 3) CH0102484968 |
STK | 1.500 | 3.100 | 1.600 | CHF | 57,180000 | 82.285,22 | 2,45 |
| Straumann 3) CH0012280076 |
STK | 50 | 140 | 90 | CHF | 1.945,000000 | 93.298,80 | 2,78 |
| UBS Group 3) CH0244767585 |
STK | 6.000 | 10.800 | 4.800 | CHF | 15,755000 | 90.689,31 | 2,70 |
| Sonstige Beteiligungswertpapiere | ||||||||
| Roche Holding AG Inhaber-Genußscheine o.N. 3) CH0012032048 |
STK | 300 | 500 | 200 | CHF | 358,100000 | 103.065,19 | 3,07 |
| Summe der börsengehandelten Wertpapiere | EUR | 2.065.885,52 | 61,50 | |||||
| Summe Wertpapiervermögen | EUR | 2.065.885,52 | 61,50 | |||||
| Derivate (Bei den mit Minus gekennzeichneten Beständen handelt es sich um verkaufte Positionen) |
||||||||
| Wertpapier-Optionsrechte | ||||||||
| Forderungen/Verbindlichkeiten | ||||||||
| Optionsrechte auf Aktien | ||||||||
| Put Roche 335,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 300 | EUR | 6,120000 | 1.761,40 | 0,05 | ||
| Call Roche 385,00000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -300 | EUR | 0,640000 | -184,20 | 0,01 | ||
| Put Merck 150,000000000 18.03.2022 XEUR |
STK | 1.000 | EUR | 1,150000 | 1.150,00 | 0,03 | ||
| Put Siemens 100,000000000 18.03.2022 XEUR |
STK | 1.000 | EUR | 1,020000 | 1.020,00 | 0,03 | ||
| Put Daimler Option 56,000000000 18.03.2022 XEUR |
STK | 1.000 | EUR | 0,600000 | 600,00 | 0,02 | ||
| Put Arcelor Mittal 20,000000000 18.03.2022 XEUR |
STK | 2.000 | EUR | 0,780000 | 1.560,00 | 0,05 | ||
| Put PUMA SE Optionen 80,000000000 18.03.2022 XEUR |
STK | 1.000 | EUR | 0,740000 | 740,00 | 0,02 | ||
| Put Brenntag AG 72,000000000 18.03.2022 XEUR |
STK | 1.000 | EUR | 2,550000 | 2.550,00 | 0,08 | ||
| Put Daimler Option 82,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 800 | EUR | 2,480000 | 1.984,00 | 0,06 | ||
| Call Daimler Option 92,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -800 | EUR | 0,270000 | -216,00 | -0,01 | ||
| Put Qiagen N.V. 46,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 2.800 | EUR | 0,680000 | 952,00 | 0,03 | ||
| Put UCB SA 98,000000000 17.12.2021 FMTS |
STK | 1.200 | EUR | 3,620000 | 2.172,00 | 0,06 | ||
| Call UCB SA 108,000000000 17.12.2021 FMTS |
STK | -600 | EUR | 0,430000 | -258,00 | -0,01 | ||
| Call AXA 26,500000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -2.700 | EUR | 0,050000 | -135,00 | 0,00 | ||
| Put AXA 24,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 5.400 | EUR | 0,540000 | 1.458,00 | 0,04 | ||
| Put ING Groep N.V. 12,600000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 7.500 | EUR | 0,640000 | 4.800,00 | 0,14 | ||
| Call ING Groep N.V. 13,600000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -7.500 | EUR | 0,030000 | -225,00 | -0,01 | ||
| Put NN Group N.V. 45,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 2.100 | EUR | 1,790000 | 3.759,00 | 0,11 | ||
| Call NN Group N.V. 48,500000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -2.100 | EUR | 0,130000 | -273,00 | -0,01 | ||
| Put Publicis Groupe S.A. 58,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 1.600 | EUR | 1,750000 | 2.800,00 | 0,08 | ||
| Call Publicis Groupe S.A. 62,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -1.600 | EUR | 0,380000 | -608,00 | -0,02 | ||
| Call Total 46,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -2.300 | EUR | 0,090000 | -207,00 | -0,01 | ||
| Put Total 42,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 2.300 | EUR | 1,700000 | 3.910,00 | 0,12 | ||
| Put Société Générale 28,500000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 3.300 | EUR | 1,510000 | 4.983,00 | 0,15 | ||
| Call Société Générale 31,500000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -3.300 | EUR | 0,040000 | -132,00 | 0,00 | ||
| Put Julius Baer Gruppe AG 64,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 1.500 | CHF | 6,950000 | 10.001,44 | 0,30 | ||
| Call Julius Baer Gruppe AG 69,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -1.500 | CHF | 0,030000 | -43,17 | 0,00 | ||
| Call UBS Option 17,500000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -6.000 | CHF | 0,030000 | -172,69 | -0,01 | ||
| Put UBS Option 16,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 6.000 | CHF | 0,540000 | 3.108,36 | 0,09 | ||
| Call BNP Paribas 62,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -1.600 | EUR | 0,170000 | -272,00 | -0,01 | ||
| Put BNP Paribas 57,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 1.600 | EUR | 2,730000 | 4.368,00 | 0,13 | ||
| Call KBC Groep N.V. 82,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -1.200 | EUR | 0,180000 | -216,00 | -0,01 | ||
| Put KBC Groep N.V. 74,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 1.200 | EUR | 3,030000 | 3.636,00 | 0,11 | ||
| Put Sartorius Stedim Biotech S.A. Optionen 460,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 200 | EUR | 6,950000 | 1.390,00 | 0,04 | ||
| Put Merck 210,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 500 | EUR | 3,000000 | 1.500,00 | 0,04 | ||
| Call Schneider Electric 170,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -600 | EUR | 0,170000 | -102,00 | 0,00 | ||
| Put Schneider Electric 154,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 600 | EUR | 5,700000 | 3.420,00 | 0,10 | ||
| Put Capgemini 205,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 400 | EUR | 7,710000 | 3.084,00 | 0,09 | ||
| Call Capgemini 225,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -200 | EUR | 0,620000 | -124,00 | 0,00 | ||
| Call STMicroelectronics 48,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -2.200 | EUR | 0,140000 | -308,00 | -0,01 | ||
| Put STMicroelectronics 44,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 2.200 | EUR | 1,970000 | 4.334,00 | 0,13 | ||
| Put ASML 720,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 100 | EUR | 32,360000 | 3.236,00 | 0,10 | ||
| Put EssilorLuxottica S.A. 184,000000000 17.12.2021 XMON |
STK | 500 | EUR | 6,540000 | 3.270,00 | 0,10 | ||
| Call EssilorLuxottica S.A. 200,000000000 17.12.2021 XMON |
STK | -500 | EUR | 0,170000 | -85,00 | 0,00 | ||
| Put Wolters Kluwer N.V. 90,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 1.000 | EUR | 0,280000 | 280,00 | 0,01 | ||
| Put Koninklijke DSM 190,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 500 | EUR | 3,580000 | 1.790,00 | 0,05 | ||
| Call Koninklijke DSM 205,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -500 | EUR | 0,560000 | -280,00 | -0,01 | ||
| Call Straumann Holding AG 2100,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -50 | CHF | 18,840000 | -903,73 | -0,03 | ||
| Put Straumann Holding AG 1900,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 50 | CHF | 51,740000 | 2.481,89 | 0,08 | ||
| Put Infineon 41,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 2.300 | EUR | 1,740000 | 4.002,00 | 0,12 | ||
| Call Infineon 45,500000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -2.300 | EUR | 0,090000 | -207,00 | -0,01 | ||
| Put LVMH 690,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 100 | EUR | 17,540000 | 1.754,00 | 0,05 | ||
| Put Moncler S.r.l. 65,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 1.500 | EUR | 2,162500 | 3.243,75 | 0,10 | ||
| Put Siemens Healthineers AG Optionen 62,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 1.700 | EUR | 0,730000 | 1.241,00 | 0,04 | ||
| Put Lonza Group AG 720,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 100 | CHF | 13,910000 | 1.334,48 | 0,04 | ||
| Call CNH Industrial N.V. Optionen 17,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -6.000 | EUR | 0,030000 | -180,00 | -0,01 | ||
| Put CNH Industrial N.V. Optionen 15,400000000 17.12.2021 XEUR |
STK | 6.000 | EUR | 0,773000 | 4.638,00 | 0,14 | ||
| Call Moncler S.r.l. 72,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -1.500 | EUR | 0,216500 | -324,75 | -0,01 | ||
| Call Siemens Healthineers AG Optionen 70,000000000 17.12.2021 XEUR |
STK | -1.700 | EUR | 0,120000 | -204,00 | -0,01 | ||
| Summe der Optionsrechte auf Aktien | EUR | 92.651,78 | 2,75 | |||||
| Bankguthaben | ||||||||
| EUR – Guthaben bei: | ||||||||
| Verwahrstelle: Donner & Reuschel AG | EUR | 332.189,02 | 332.189,02 | 9,89 | ||||
| Bank: Hamburger Volksbank | EUR | 100.000,00 | 100.000,00 | 2,98 | ||||
| Bank: National-Bank AG | EUR | 498.376,49 | 498.376,49 | 14,84 | ||||
| Bank: UniCredit Bank AG | EUR | 3.667,53 | 3.667,53 | 0,11 | ||||
| Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen: | ||||||||
| Verwahrstelle: Donner & Reuschel AG | CHF | 294.908,13 | 282.926,21 | 8,42 | ||||
| Verwahrstelle: Donner & Reuschel AG | USD | 91,79 | 81,47 | 0,00 | ||||
| Summe der Bankguthaben | EUR | 1.217.240,72 | 36,24 | |||||
| Sonstige Verbindlichkeiten 1) | EUR | -16.513,60 | EUR | -16.513,60 | -0,49 | |||
| Fondsvermögen | EUR | 3.359.264,42 | 100 2) | |||||
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I | ||||||||
| Anteilwert | EUR | 96,27 | ||||||
| Umlaufende Anteile | STK | 33.520 | ||||||
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R | ||||||||
| Anteilwert | EUR | 47,68 | ||||||
| Umlaufende Anteile | STK | 2.771 | ||||||
1) noch nicht abgeführte Prüfungskosten, Veröffentlichungskosten, Verwahrstellenvergütung, Verwaltungsvergütung, Zinsen laufendes Konto
2) Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.
3) Diese Wertpapiere sind ganz oder teilweise Gegenstand eines Stillhaltergeschäftes in Wertpapieren.
Abwicklung von Transaktionen durch verbundene Unternehmen. Der Anteil der Transaktionen, die im Berichtszeitraum für Rechnung des Sondervermögens über Broker ausgeführt wurden, die verbundene Unternehmen und Personen sind, betrug 100,00%. Ihr Umfang belief sich hierbei auf insgesamt 28.891.359,18 EUR.
Gesamtbetrag der Kurswerte der Wertpapiere, die Gegenstand von Optionsrechten Dritter sind: 1.996.963,51 EUR
Wertpapierkurse bzw. Marktsätze
Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf Grundlage der zuletzt festgestellten Kurse/Marktsätze bewertet.
Devisenkurse (in Mengennotiz)
| per 30.11.2021 | |||
| Schweizer Franken | CHF | 1,042350 | = 1 Euro (EUR) |
| US-Dollar | USD | 1,126650 | = 1 Euro (EUR) |
Marktschlüssel
| b) Terminbörsen | |
| XEUR | EUREX DEUTSCHLAND |
| FMTS | MTS FRANCE SAS |
Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen
Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag)
| Gattungsbezeichnung | ISIN | Stücke bzw. Anteile bzw. Whg. in 1.000 |
Käufe/ Zugänge |
Verkäufe/ Abgänge |
Volumen in 1.000 |
| Börsengehandelte Wertpapiere | |||||
| Aktien | |||||
| Adecco Group AG | CH0012138605 | STK | 1.600 | 1.600 | |
| Credit Suisse | CH0012138530 | STK | 7.800 | 7.800 | |
| Geberit AG | CH0030170408 | STK | 440 | 440 | |
| LafargeHolcim Ltd. | CH0012214059 | STK | 3.100 | 3.100 | |
| Kühne & Nagel Internat. AG | CH0025238863 | STK | 970 | 970 | |
| Logitech International | CH0025751329 | STK | 1.700 | 1.700 | |
| Lonza Group AG | CH0013841017 | STK | 400 | 400 | |
| Partners Group | CH0024608827 | STK | 30 | 30 | |
| Schindler | CH0024638196 | STK | 500 | 500 | |
| SGS | CH0002497458 | STK | 22 | 22 | |
| Sika AG | CH0418792922 | STK | 230 | 230 | |
| Sonova | CH0012549785 | STK | 130 | 130 | |
| Swiss Life | CH0014852781 | STK | 200 | 200 | |
| Swiss Re AG | CH0126881561 | STK | 780 | 780 | |
| Zurich Insurance Group | CH0011075394 | STK | 170 | 170 | |
| adidas | DE000A1EWWW0 | STK | 200 | 200 | |
| Akzo Nobel N.V. Aandelen aan toonder EO 2 | NL0013267909 | STK | 700 | 700 | |
| Allianz | DE0008404005 | STK | 210 | 210 | |
| ArcelorMittal S.A. Actions Nouvelles Nominat. oN | LU1598757687 | STK | 7.900 | 7.900 | |
| Arkema | FR0010313833 | STK | 300 | 300 | |
| ASML Holding N.V. | NL0010273215 | STK | 500 | 500 | |
| Atlantia | IT0003506190 | STK | 3.900 | 3.900 | |
| BASF | DE000BASF111 | STK | 650 | 650 | |
| Bayerische Motoren Werke | DE0005190003 | STK | 2.100 | 2.100 | |
| Banco Bilbao Vizcaya Argent. Acciones Nom. EO 0,49 | ES0113211835 | STK | 13.600 | 13.600 | |
| Bco Santander Cen. Hisp. | ES0113900J37 | STK | 36.900 | 36.900 | |
| Beiersdorf | DE0005200000 | STK | 1.400 | 1.400 | |
| Brenntag | DE000A1DAHH0 | STK | 1.420 | 1.420 | |
| Bureau Veritas | FR0006174348 | STK | 3.200 | 3.200 | |
| Criteria Caixa | ES0140609019 | STK | 12.500 | 12.500 | |
| Carl-Zeiss Meditec | DE0005313704 | STK | 1.200 | 1.200 | |
| Carrefour | FR0000120172 | STK | 8.300 | 8.300 | |
| Coca-Cola European Partn. | GB00BDCPN049 | STK | 1.380 | 1.380 | |
| Continental | DE0005439004 | STK | 600 | 600 | |
| Covestro AG Inhaber-Aktien o.N. | DE0006062144 | STK | 800 | 800 | |
| Crédit Agricole | FR0000045072 | STK | 3.650 | 3.650 | |
| Deutsche Bank | DE0005140008 | STK | 22.800 | 22.800 | |
| Deutsche Post | DE0005552004 | STK | 6.000 | 6.000 | |
| Deutsche Telekom | DE0005557508 | STK | 13.650 | 15.350 | |
| Enel | IT0003128367 | STK | 3.640 | 3.640 | |
| ENI | IT0003132476 | STK | 4.500 | 4.500 | |
| Eurofins Scientific S.E. Actions Port. EO 0,01 | FR0014000MR3 | STK | 365 | 365 | |
| Fresenius | DE0005785604 | STK | 3.000 | 3.000 | |
| Grpe Bruxelles Lambert | BE0003797140 | STK | 500 | 500 | |
| Assicurazioni Generali | IT0000062072 | STK | 2.700 | 2.700 | |
| HeidelbergCement | DE0006047004 | STK | 2.640 | 2.640 | |
| Henkel AG & Co. KGaA VZO | DE0006048432 | STK | 330 | 330 | |
| Industria de Diseño Textil | ES0148396007 | STK | 2.170 | 2.170 | |
| Intesa Sanpaolo | IT0000072618 | STK | 14.000 | 14.000 | |
| Knorr-Bremse AG Inhaber-Aktien o.N. | DE000KBX1006 | STK | 255 | 255 | |
| Kon. KPN | NL0000009082 | STK | 20.000 | 20.000 | |
| Kon. Philips | NL0000009538 | STK | 3.160 | 3.160 | |
| Legrand | FR0010307819 | STK | 1.600 | 1.600 | |
| LVMH | FR0000121014 | STK | 400 | 400 | |
| Merck | DE0006599905 | STK | 1.300 | 1.300 | |
| Cie Génle Éts Michelin | FR0000121261 | STK | 2.446 | 2.446 | |
| Münchener Rückversicherung | DE0008430026 | STK | 215 | 215 | |
| L‘ Oréal | FR0000120321 | STK | 500 | 500 | |
| Pernod-Ricard | FR0000120693 | STK | 500 | 500 | |
| PUMA SE | DE0006969603 | STK | 1.540 | 1.540 | |
| Repsol | ES0173516115 | STK | 23.500 | 23.500 | |
| Sartorius Stedim Biotech | FR0013154002 | STK | 620 | 620 | |
| Siemens | DE0007236101 | STK | 830 | 830 | |
| Compagnie de Saint-Gobain | FR0000125007 | STK | 2.600 | 2.600 | |
| Symrise | DE000SYM9999 | STK | 600 | 600 | |
| Umicore S.A. | BE0974320526 | STK | 3.200 | 3.200 | |
| Veolia Environnement S.A. | FR0000124141 | STK | 2.800 | 2.800 | |
| VINCI | FR0000125486 | STK | 1.100 | 1.100 | |
| Vivendi | FR0000127771 | STK | 5.300 | 5.300 | |
| Wolters Kluwer | NL0000395903 | STK | 5.000 | 5.000 | |
| An organisierten Märkten zugelassene oder in diese einbezogene Wertpapiere | |||||
| Aktien | |||||
| Dassault Systemes SE Actions Port. EO 0,50 | FR0000130650 | STK | 240 | 240 | |
| Sartorius AG Vorzugsaktien o.St. o.N. | DE0007165631 | STK | 200 | 200 | |
| UniCredit | IT0005239360 | STK | 23.700 | 23.700 | |
| Optionsrechte | |||||
| Wertpapier-Optionsrechte | |||||
| Optionsrechte auf Aktien | |||||
| Gekaufte Kaufoptionen (Call): | |||||
| Basiswert: Kühne & Nagel Internat. AG | CHF | 0,12 | |||
| Gekaufte Verkaufoptionen(Put): | |||||
| Basiswerte: Roche, Partners Group, LafargeHolcim Ltd., Julius Baer Gruppe , Swiss Re AG, Swiss Life , Straumann , Adecco Group AG, Geberit AG, SGS , UBS Group , Kühne & Nagel Internat. AG, Logitech International , Sonova , Schindler , Lonza Group AG, Sika AG, Zurich Insurance Group, Credit Suisse | CHF | 56,08 | |||
| Basiswerte: Legrand, Cie Génle Éts Michelin , Compagnie de Saint-Gobain , Brenntag , Wolters Kluwer, Carrefour, NN Group, Umicore S.A., Allianz, ING Groep , Deutsche Bank, Veolia Environnement S.A., Beiersdorf , Enel, Sartorius AG Vorzugsaktien o.St. o.N., Akzo Nobel N.V. Aandelen aan toonder EO 2, Siemens Healthineers AG, Moncler S.r.l. Azioni n.o.N., Fresenius , Merck , Siemens, PUMA SE, Schneider Electric , Symrise, adidas , Münchener Rückversicherung, Deutsche Post , TotalEnergiesl S.E., Daimler AG, Infineon Technologies AG, Carl-Zeiss Meditec, Atlantia, Banco Bilbao Vizcaya Argent. Acciones Nom. EO 0,49, KBC Groep N.V., Sartorius Stedim Biotech, CNH Industrial, Koninklijke DSM, BNP Paribas, Assicurazioni Generali , ENI, STMicroelectronics , Henkel AG & Co. KGaA VZO, BASF, LVMH , Covestro AG Inhaber-Aktien o.N., Arkema , Kon. KPN , L‘ Oréal , Dassault Systemes SE Actions Port. EO 0,50, Bureau Veritas, Société Générale , Cap Gemini , Bco Santander Cen. Hisp., ArcelorMittal S.A. Actions Nouvelles Nominat. oN, Publicis Groupe , Coca-Cola European Partn. , Continental , Crédit Agricole , Deutsche Telekom, Pernod-Ricard , Bayerische Motoren Werke , AXA , ASML Holding N.V., Grpe Bruxelles Lambert , Kon. Philips , HeidelbergCement , Repsol , UniCredit , Industria de Diseño Textil, Heineken N.V., Vivendi , EssilorLuxottica S.A. Actions Port. EO 0,18, VINCI | EUR | 350,84 | |||
| Verkaufte Kaufoptionen (Call): | |||||
| Basiswerte: Roche, LafargeHolcim Ltd., Julius Baer Gruppe , Swiss Life , Swiss Re AG, Straumann , Adecco Group AG, Geberit AG, SGS , UBS Group , Kühne & Nagel Internat. AG, Logitech International , Sonova , Schindler , Lonza Group AG, Zurich Insurance Group, Sika AG, Credit Suisse | CHF | 19,08 | |||
| Basiswerte: Legrand, Cie Génle Éts Michelin , Compagnie de Saint-Gobain , Brenntag , Wolters Kluwer, Carrefour, NN Group, Umicore S.A., Allianz, ING Groep , Deutsche Bank, Veolia Environnement S.A., Beiersdorf , Sartorius AG Vorzugsaktien o.St. o.N., Akzo Nobel N.V. Aandelen aan toonder EO 2, Siemens Healthineers AG, Moncler S.r.l. Azioni n.o.N., Fresenius , Merck , Siemens, PUMA SE, Schneider Electric , Symrise, adidas , Münchener Rückversicherung, Deutsche Post , TotalEnergiesl S.E., Daimler AG, Carl-Zeiss Meditec, Infineon Technologies AG, Atlantia, Banco Bilbao Vizcaya Argent. Acciones Nom. EO 0,49, KBC Groep N.V., Qiagen N.V. Aandelen op naam EO -,01, Sartorius Stedim Biotech, CNH Industrial, Koninklijke DSM, BNP Paribas, Assicurazioni Generali , ENI, STMicroelectronics , Henkel AG & Co. KGaA VZO, BASF, LVMH , Covestro AG Inhaber-Aktien o.N., Arkema , Kon. KPN , L‘ Oréal , Dassault Systemes SE Actions Port. EO 0,50, Bureau Veritas, Société Générale , Cap Gemini , Bco Santander Cen. Hisp., ArcelorMittal S.A. Actions Nouvelles Nominat. oN, Publicis Groupe , Crédit Agricole , Continental , Deutsche Telekom, Pernod-Ricard , Bayerische Motoren Werke , AXA , ASML Holding N.V., Grpe Bruxelles Lambert , Kon. Philips , HeidelbergCement , Repsol , UniCredit , Industria de Diseño Textil, Heineken N.V., Vivendi , EssilorLuxottica S.A. Actions Port. EO 0,18, VINCI | EUR | 132,17 | |||
| Verkaufte Verkaufoptionen (Put): | |||||
| Basiswerte: Roche, Partners Group, LafargeHolcim Ltd., Julius Baer Gruppe , Swiss Re AG, Swiss Life , Straumann , Adecco Group AG, Geberit AG, SGS , UBS Group , Kühne & Nagel Internat. AG, Logitech International , Sonova , Schindler , Lonza Group AG, Zurich Insurance Group, Sika AG, Credit Suisse | CHF | 63,41 | |||
| Basiswerte: Legrand, Cie Génle Éts Michelin , Compagnie de Saint-Gobain , Brenntag , Wolters Kluwer, Carrefour, NN Group, Umicore S.A., Allianz, ING Groep , Deutsche Bank, Veolia Environnement S.A., Beiersdorf , Enel, Sartorius AG Vorzugsaktien o.St. o.N., Akzo Nobel N.V. Aandelen aan toonder EO 2, Siemens Healthineers AG, Moncler S.r.l. Azioni n.o.N., Fresenius , Merck , Siemens, PUMA SE, Schneider Electric , Symrise, adidas , Münchener Rückversicherung, Deutsche Post , TotalEnergiesl S.E., Daimler AG, Carl-Zeiss Meditec, Infineon Technologies AG, Atlantia, Banco Bilbao Vizcaya Argent. Acciones Nom. EO 0,49, KBC Groep N.V., Knorr-Bremse AG Inhaber-Aktien o.N., Qiagen N.V. Aandelen op naam EO -,01, Sartorius Stedim Biotech, UCB S.A., CNH Industrial, Koninklijke DSM, BNP Paribas, Assicurazioni Generali , ENI, STMicroelectronics , Henkel AG & Co. KGaA VZO, LVMH , BASF, Covestro AG Inhaber-Aktien o.N., Arkema , Kon. KPN , L‘ Oréal , Dassault Systemes SE Actions Port. EO 0,50, Bureau Veritas, Société Générale , Cap Gemini , Bco Santander Cen. Hisp., Publicis Groupe , ArcelorMittal S.A. Actions Nouvelles Nominat. oN, Coca-Cola European Partn. , Continental , Crédit Agricole , Deutsche Telekom, Pernod-Ricard , Bayerische Motoren Werke , AXA , ASML Holding N.V., Grpe Bruxelles Lambert , Kon. Philips , HeidelbergCement , Repsol , UniCredit , Industria de Diseño Textil, Heineken N.V., Vivendi , EssilorLuxottica S.A. Actions Port. EO 0,18, VINCI | EUR | 375,04 |
Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertrags- und Aufwandsausgleich)
für den Zeitraum vom 15. Januar 2021 bis 30. November 2021
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I | Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R | ||||
| I. Erträge | |||||
| 1. Dividenden inländischer Aussteller | EUR | 8.034,90 | 311,18 | ||
| 2. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer) | EUR | 38.661,98 | 1.648,72 | ||
| 3. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland | EUR | -7.310,15 | -335,32 | ||
| davon negative Habenzinsen | EUR | -7.310,15 | -335,32 | ||
| 4. Abzug ausländischer Quellensteuer | EUR | -5.092,93 | -215,72 | ||
| Summe der Erträge | EUR | 34.293,80 | 1.408,86 | ||
| II. Aufwendungen | |||||
| 1. Zinsen aus Kreditaufnahmen | EUR | -19,74 | -0,77 | ||
| 2. Verwaltungsvergütung | EUR | -37.055,63 | -1.922,23 | ||
| 3. Verwahrstellenvergütung | EUR | -4.118,03 | -147,08 | ||
| 4. Prüfungs- und Veröffentlichungskosten | EUR | -8.053,84 | -896,50 | ||
| 5. Sonstige Aufwendungen | EUR | -3.410,97 | -134,03 | ||
| 6. Aufwandsausgleich | EUR | -2.066,08 | -446,74 | ||
| Summe der Aufwendungen | EUR | -54.724,29 | -3.547,35 | ||
| III. Ordentlicher Nettoertrag | EUR | -20.430,49 | -2.138,49 | ||
| IV. Veräußerungsgeschäfte | |||||
| 1. Realisierte Gewinne | EUR | 698.554,39 | 23.885,04 | ||
| 2. Realisierte Verluste | EUR | -733.284,02 | -25.285,51 | ||
| Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften | EUR | -34.729,63 | -1.400,47 | ||
| V. Realisiertes Ergebnis des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | -55.160,12 | -3.538,96 | ||
| 1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne | EUR | 76.342,25 | 2.068,92 | ||
| 2. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste | EUR | -118.527,96 | -4.853,04 | ||
| VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | -42.185,71 | -2.784,12 | ||
| VII. Ergebnis des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | -97.345,83 | -6.323,08 |
Entwicklung des Sondervermögens
| 2021 | ||||
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I | ||||
| I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | 0,00 | ||
| 1. Mittelzufluss / -abfluss (netto) | EUR | 3.323.380,40 | ||
| a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen: | EUR | 3.388.735,90 | ||
| b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen: | EUR | -65.355,50 | ||
| 2. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich | EUR | 1.097,72 | ||
| 3. Ergebnis des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | -97.345,83 | ||
| davon nicht realisierte Gewinne: | EUR | 76.342,25 | ||
| davon nicht realisierte Verluste: | EUR | -118.527,96 | ||
| II. Wert des Sondervermögens am Ende des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | 3.227.132,29 |
| 2021 | ||||
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R | ||||
| I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | 0,00 | ||
| 1. Mittelzufluss / -abfluss (netto) | EUR | 138.474,08 | ||
| a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen: | EUR | 167.769,40 | ||
| b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen: | EUR | -29.295,32 | ||
| 2. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich | EUR | -18,87 | ||
| 3. Ergebnis des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | -6.323,08 | ||
| davon nicht realisierte Gewinne: | EUR | 2.068,92 | ||
| davon nicht realisierte Verluste: | EUR | -4.853,04 | ||
| II. Wert des Sondervermögens am Ende des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | 132.132,13 |
Verwendung der Erträge des Sondervermögens
| Berechnung der Ausschüttung | insgesamt | je Anteil | |
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I | |||
| I. Für die Ausschüttung verfügbar | |||
| 1. Vortrag aus dem Vorjahr | EUR | 0,00 | 0,00 |
| 2. Realisiertes Ergebnis des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | -55.160,12 | -1,65 |
| 3. Zuführung aus dem Sondervermögen 4) | EUR | 733.284,02 | 21,88 |
| II. Nicht für die Ausschüttung verwendet | |||
| 1. Der Wiederanlage zugeführt | EUR | -194.054,06 | -5,79 |
| 2. Vortrag auf neue Rechnung | EUR | -484.069,84 | -14,44 |
| III. Gesamtausschüttung | EUR | 0,00 | 0,00 |
| 1. Endausschüttung | |||
| a) Barausschüttung | EUR | 0,00 | 0,00 |
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R | |||
| I. Für die Ausschüttung verfügbar | |||
| 1. Vortrag aus dem Vorjahr | EUR | 0,00 | 0,00 |
| 2. Realisiertes Ergebnis des Rumpfgeschäftsjahres | EUR | -3.538,96 | -1,28 |
| 3. Zuführung aus dem Sondervermögen 4) | EUR | 25.285,51 | 9,13 |
| II. Nicht für die Ausschüttung verwendet | |||
| 1. Der Wiederanlage zugeführt | EUR | -1.926,73 | -0,70 |
| 2. Vortrag auf neue Rechnung | EUR | -19.819,82 | -7,15 |
| III. Gesamtausschüttung | EUR | 0,00 | 0,00 |
| 1. Endausschüttung | |||
| a) Barausschüttung | EUR | 0,00 | 0,00 |
4) Die Zuführung aus dem Sondervermögen resultiert aus der Berücksichtigung von realisierten Verlusten (für die Ausschüttung notwendig wäre eine Zuführung i.H.v. EUR 0,00)
Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I
| Geschäftsjahr | Fondsvermögen am Ende des Geschäftsjahres |
Anteilwert | ||
| Auflegung 15.01.2021 | EUR | 100,00 | EUR | 100,00 |
| 2021 | EUR | 3.227.132,29 | EUR | 96,27 |
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R
| Geschäftsjahr | Fondsvermögen am Ende des Geschäftsjahres |
Anteilwert | ||
| Auflegung 15.01.2021 | EUR | 50,00 | EUR | 50,00 |
| 2021 | EUR | 132.132,13 | EUR | 47,68 |
Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV
Angaben nach der Derivateverordnung
| Das durch Derivate erzielte zugrundeliegende Exposure | EUR | 227.439,04 |
Der Wert ergibt sich unter Berücksichtigung von Netting- und Hedgingeffekten, der zugrundeliegenden Derivate im Sondervermögen
Die Vertragspartner der Derivate-Geschäfte
DZ BANK AG Deut.Zentral-Gen.
Donner & Reuschel AG
| Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) | 61,50 |
| Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %) | 2,75 |
Die Auslastung der Obergrenze für das Marktrisikopotential wurde für dieses Sondervermögen gemäß der Derivateverordnung nach dem qualifizierten Ansatz anhand eines Vergleichsvermögens ermittelt.
Angaben nach dem qualifizierten Ansatz
Potenzieller Risikobetrag für das Marktrisiko gem. § 37 Abs. 4 DerivateV
| kleinster potentieller Risikobetrag | 0,00 % |
| größter potentieller Risikobetrag | 3,19 % |
| durchschnittlicher potentieller Risikobetrag | 1,29 % |
Risikomodell, das gemäß § 10 DerivateV verwendet wurde
Full-Monte-Carlo
Parameter, die gemäß § 11 DerivateV verwendet wurden
99% Konfidenzintervall, 1 Tag Haltedauer bei einem effektiven historischen Beobachtungszeitraum von einem Jahr
Im Rumpfgeschäftsjahr erreichter durchschnittlicher Umfang des Leverage durch Derivategeschäfte
| Mittelwert | 1,07 |
Zusammensetzung des Vergleichsvermögens § 37 Abs. 5 DerivateV
| EURO STOXX 50 Index In EUR | 70,00 % |
| iBoxx EUR Corporates Total Return Index in EUR | 30,00 % |
Sonstige Angaben
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I
| Anteilwert | EUR | 96,27 |
| Umlaufende Anteile | STK | 33.520 |
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R
| Anteilwert | EUR | 47,68 |
| Umlaufende Anteile | STK | 2.771 |
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I | Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R | |
| Währung | EUR | EUR |
| Verwaltungsvergütung | 1,35% p.a. | 1,95% p.a. |
| Ausgabeaufschlag | 0,00% | 5,00% |
| Ertragsverwendung | Ausschüttung | Ausschüttung |
| Mindestanlagevolumen | EUR 50.000 | – |
Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände
Der Anteilwert wird durch die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH ermittelt. Die Bewertung von Vermögenswerten, die an einer Börse zum Handel zugelassen bzw. in einen anderen organisierten Markt einbezogen sind, erfolgt zu den handelbaren Schlusskursen des vorhergehenden Börsentages gem. § 27 KARBV. Investmentanteile werden zu den letzten veröffentlichten Rücknahmepreisen angesetzt.
Vermögenswerte, die weder an einer Börse zugelassen noch in einen organisierten Markt einbezogen sind oder für die ein handelbarer Kurs nicht verfügbar ist, werden mit von anerkannten Kursversorgern zur Verfügung gestellten Kursen bewertet. Sollten die ermittelten Kurse nicht belastbar sein, wird auf den mit geeigneten Bewertungsmodellen ermittelten Verkehrswert abgestellt (§ 28 KARBV).
Die bezogenen Kurse werden täglich durch die Kapitalverwaltungsgesellschaft auf Vollständigkeit und Plausibilität geprüft.
Bankguthaben und Festgelder werden mit dem Nominalbetrag und Verbindlichkeiten zum Rückzahlungsbetrag bewertet. Die Bewertung der sonstigen Vermögensgegenstände erfolgt zu ihrem Markt- bzw. Nominalbetrag.
Angaben zur Transparenz sowie zur Gesamtkostenquote
Gesamtkostenquote
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I | 1,69 % |
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R | 2,76 % |
Die Gesamtkostenquote drückt sämtliche vom Sondervermögen im Jahresverlauf getragenen Kosten und Zahlungen (ohne Transaktionskosten) im Verhältnis zum durchschnittlichen Nettoinventarwert des Sondervermögens aus
| Transaktionskosten | EUR | 118.553,17 |
Summe der Nebenkosten des Erwerbs (Anschaffungsnebenkosten) und der Kosten der Veräußerung der Vermögensgegenstände.
Erfolgsabhängige Vergütung in % des durchschnittlichen Nettoinventarwertes
| Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R | 0,00 % |
An die Verwaltungsgesellschaft oder Dritte gezahlte Pauschalvergütungen
Im abgelaufenen Rumpfgeschäftsjahr wurden keine Pauschalvergütungen gezahlt.
Die KVG erhält keine Rückvergütungen der aus dem Sondervermögen an die Verwahrstelle und an Dritte geleisteten Vergütung und Aufwandserstattungen.
Die KVG gewährt für die Anteilklasse Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I keine sogenannte Vermittlungsfolgeprovision an Vermittler in wesentlichem Umfang aus der von dem Sondervermögen an sie geleisteten Vergütung.
Die KVG gewährt für die Anteilklasse Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R sogenannte Vermittlungsfolgeprovision an Vermittler in wesentlichem Umfang aus der von dem Sondervermögen an sie geleisteten Vergütung.
Wesentliche sonstige Erträge und sonstige Aufwendungen:
Wesentliche sonstige Erträge:
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I : EUR 0,00
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R: EUR 0,00
Wesentliche sonstige Aufwendungen:
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds I: EUR 3.410,97 Kosten BaFin
Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds R: EUR 134,03 Kosten BaFin
Sonstige Informationen
Die Ermittlung der Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne und Verluste erfolgt dadurch, dass in jedem Geschäftsjahr die in den Anteilspreis einfließenden Wertansätze der Vermögensgegenstände mit den jeweiligen historischen Anschaffungskosten verglichen werden, die Höhe der positiven Differenzen in die Summe der nicht realisierten Gewinne einfließen, die Höhe der negativen Differenzen in die Summe der nicht realisierten Verluste einfließen und aus dem Vergleich der Summenpositionen zum Ende des Geschäftsjahres mit den Summenpositionen zum Anfang des Geschäftsjahres die Nettoveränderungen ermittelt werden.
Angaben zur Mitarbeitervergütung der HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH (KVG) für das Geschäftsjahr 2020
| Gesamtsumme der im abgelaufenen Wirtschaftsjahr der KVG gezahlten Mitarbeitervergütung (inklusive Geschäftsführer) | EUR | 16.990.377,86 |
| davon feste Vergütung | EUR | 13.478.569,31 |
| davon variable Vergütung | EUR | 3.511.808,55 |
| Direkt aus dem Fonds gezahlte Vergütungen | EUR | 0,00 |
| Zahl der Mitarbeiter der KVG (inkl. Geschäftsführung) | 225 | |
| Höhe des gezahlten Carried Interest | EUR | 0,00 |
| Gesamtsumme der im abgelaufenen Wirtschaftsjahr 2020 der KVG gezahlten Vergütung an Geschäftsleiter (Risikoträger) | 1.231.250,20 |
Die Angaben zur Mitarbeitervergütung beziehen sich auf den Zeitraum vom 1. Januar bis 31. Dezember 2020 und betreffen ausschließlich die in diesem Zeitraum bei der Gesellschaft beschäftigen Mitarbeiter.
Beschreibung, wie die Vergütungen und ggf. sonstige Zuwendungen berechnet wurden
Die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH unterliegt den für Kapitalverwaltungsgesellschaften geltenden aufsichtsrechtlichen Vorgaben im Hinblick auf die Gestaltung ihres Vergütungssystems. Die Ausgestaltung des Vergütungssystems hat die Gesellschaft in einer internen Richtlinie über die Vergütungspolitik und Vergütungspraxis geregelt. Ziel ist es, ein Vergütungssystem sicherzustellen, das Fehlanreize zur Eingehung übermäßiger Risiken verhindert. Das Vergütungssystem der HANSAINVEST wird unter Einbeziehung des Risikomanagements und der Compliance Beauftragten mindestens jährlich auf seine Angemessenheit und die Einhaltung der rechtlichen Vorgaben überprüft. Eine Erörterung des Vergütungssystems mit dem Aufsichtsrat findet ebenfalls jährlich statt.
Die Vergütung der Mitarbeiter richtet sich grundsätzlich nach dem Manteltarifvertrag für das Versicherungswesen. Je nach Tätigkeit und Verantwortung erfolgt die Vergütung gemäß der entsprechenden Tarifgruppe. Die Ausgestaltung und Vergütungshöhen der Tarifgruppen werden zwischen Arbeitgeber- und Arbeitnehmerverbänden bzw. der Konzernmutter und den Betriebsräten verhandelt, die HANSAINVEST hat hierauf keinen Einfluss. Nur mit wenigen Mitarbeitern inkl. der leitenden Angestellten sind finanzielle Anreizsysteme für variable Vergütungen und Tantiemen vereinbart. Der Anteil der variablen Vergütung darf dabei maximal 30% der Gesamtvergütung ausmachen. Ein Anreiz, ein unverhältnismäßig großes Risiko für die Gesellschaft einzugehen, resultiert aus der variablen Vergütung nicht.
Die Vergütung für die Geschäftsführer der HANSAINVEST erfolgt auf einzelvertraglicher Basis. Sie setzt sich zusammen aus einer monatlichen festen Vergütung und einer jährlichen Tantieme. Die Höhe der Tantieme wird im gesamten Aufsichtsrat erörtert und festgelegt und orientiert sich nicht am Erfolg der einzelnen Fonds.
Derzeit sind nur die Geschäftsführung als Risikoträger der Gesellschaft eingestuft. Die Gesellschaft überprüft die Vergütungssysteme jährlich. Die Vergütungspolitik der HANSAINVEST erfüllt die Anforderungen des § 37 KAGB, als auch die Leitlinien für solide Vergütungspolitiken unter Berücksichtigung der AIFMD (ESMA/2013/232).
Ergebnisse der jährlichen Überprüfung der Vergütungspolitik
Im Rahmen der internen jährlichen Überprüfung der Einhaltung der Vergütungspolitik ergaben sich keine Anhaltspunkte dafür, dass die Ausgestaltung von fixen und / oder variablen Vergütungen sich nicht an den Regelungen der Richtlinie über die Vergütungspolitik und Vergütungspraxis orientieren.
Angaben zu wesentlichen Änderungen der festgelegten Vergütungspolitik
Keine Änderung im Berichtszeitraum
Angaben zur Mitarbeitervergütung im Auslagerungsfall für das Geschäftsjahr 2020 (Portfoliomanagement FIDUS Finanz AG)
Die KVG zahlt keine direkten Vergütungen an Mitarbeiter des Auslagerungsunternehmens.
Das Auslagerungsunternehmen hat folgende Informationen selbst veröffentlicht (im elektronischen Bundesanzeiger veröffentlichter Jahresabschluss):
| Gesamtsumme der im abgelaufenen Wirtschaftsjahr des Auslagerungsunternehmens gezahlten Mitarbeitervergütung: | EUR | 309.548 |
| davon feste Vergütung: | EUR | 0 |
| davon variable Vergütung: | EUR | 0 |
| Direkt aus dem Fonds gezahlte Vergütungen: | EUR | 0 |
| Zahl der Mitarbeiter des Auslagerungsunternehmens: | 4 |
Angaben für institutionelle Anleger gemäß § 101 Abs. 2 Nr. 5 KAGB i.V.m. § 134c Abs. 4 AktG
| Anforderung | Verweis |
| Angaben zu den mittel- bis langfristigen Risiken: | Informationen zu den mittel- bis langfristigen Risiken des Sondervermögens werden im Tätigkeitsbericht aufgeführt. |
| Zusammensetzung des Portfolios, Portfolioumsätze und Portfolioumsatzkosten: | Informationen über die Zusammensetzung des Portfolios, die Portfolioumsätze und die „Portfolioumsatzkosten sind im Jahresbericht in den Abschnitten „Vermögensaufstellung“, „Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der“ „Vermögensaufstellung erscheinen“ und „Angaben zur Transparenz und zur Gesamtkostenquote“ verfügbar. |
| Berücksichtigung der mittel- bis langfristigen Entwicklung der Gesellschaft bei der Anlageentscheidung: | Aktien, die auf einem geregelten Markt gehandelt werden, unterliegen verschiedenen mittel- und langfristigen Risiken. Die Einschätzung dieser Risiken ist ein grundlegender Bestandteil der Anlagestrategie und -politik. |
| Einsatz von Stimmrechtsberatern: | Informationen zur Stimmrechtsausübung sind auf der Internetseite der HANSAINVEST erhältlich. |
| Handhabung der Wertpapierleihe und zum Umgang mit Interessenkonflikten im Rahmen der Mitwirkung in den Gesellschaften, insbesondere durch Ausnutzung von Aktionärsrechten: | Für das Sondervermögen sind im Berichtszeitraum keine Wertpapierleihegeschäfte abgeschlossen worden. Auf der Internetseite der HANSAINVEST sind Informationen zum Umgang mit Interessenkonflikten verfügbar. |
Hamburg, 07. März 2022
HANSAINVEST
Hanseatische Investment-GmbH
Geschäftsführung
Dr. Jörg W. Stotz
Ludger Wibbeke
Vermerk des unabhängigen Abschlussprüfers
An die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH, Hamburg
Prüfungsurteil
Wir haben den Jahresbericht des Sondervermögens Barbarossa Europäischer Stiftungsfonds – bestehend aus dem Tätigkeitsbericht für das Rumpfgeschäftsjahr vom 15. Januar 2021 bis zum 30. November 2021, der Vermögensübersicht und der Vermögensaufstellung zum 30. November 2021, der Ertrags- und Aufwandsrechnung, der Verwendungsrechnung, der Entwicklungsrechnung für das Rumpfgeschäftsjahr vom 15. Januar 2021 bis zum 30. November 2021, sowie der vergleichenden Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre, der Aufstellung der während des Berichtszeitraums abgeschlossenen Geschäfte, soweit diese nicht mehr Gegenstand der Vermögensaufstellung sind, und dem Anhang – geprüft.
Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der beigefügte Jahresbericht in allen wesentlichen Belangen den Vorschriften des deutschen Kapitalanlagegesetzbuchs (KAGB) und den einschlägigen europäischen Verordnungen und ermöglicht es unter Beachtung dieser Vorschriften, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen.
Grundlage für das Prüfungsurteil
Wir haben unsere Prüfung des Jahresberichts in Übereinstimmung mit § 102 KAGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt „Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresberichts“ unseres Vermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von der HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zum Jahresbericht zu dienen.
Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Jahresbericht
Die gesetzlichen Vertreter der HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresberichts, der den Vorschriften des deutschen KAGB und den einschlägigen europäischen Verordnungen in allen wesentlichen Belangen entspricht und dafür, dass der Jahresbericht es unter Beachtung dieser Vorschriften ermöglicht, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit diesen Vorschriften als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung des Jahresberichts zu ermöglichen, der frei von wesentlichen – beabsichtigten oder unbeabsichtigten – falschen Darstellungen ist.
Bei der Aufstellung des Jahresberichts sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, Ereignisse, Entscheidungen und Faktoren, welche die weitere Entwicklung des Investmentvermögens wesentlich beeinflussen können, in die Berichterstattung einzubeziehen. Das bedeutet u.a., dass die gesetzlichen Vertreter bei der Aufstellung des Jahresberichts die Fortführung des Sondervermögens durch die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH zu beurteilen haben und die Verantwortung haben, Sachverhalte im Zusammenhang mit der Fortführung des Sondervermögens, sofern einschlägig, anzugeben.
Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Jahresberichts
Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresbericht als Ganzes frei von wesentlichen – beabsichtigten oder unbeabsichtigten – falschen Darstellungen ist, sowie einen Vermerk zu erteilen, der unser Prüfungsurteil zum Jahresbericht beinhaltet.
Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 102 KAGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Jahresberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.
Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus
| ― |
identifizieren und beurteilen wir die Risiken wesentlicher – beabsichtigter oder unbeabsichtigter – falscher Darstellungen im Jahresbericht, planen und führen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken durch sowie erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zu dienen. Das Risiko, dass wesentliche falsche Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist bei Verstößen höher als bei Unrichtigkeiten, da Verstöße betrügerisches Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen bzw. das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können. |
| ― |
gewinnen wir ein Verständnis von dem für die Prüfung des Jahresberichts relevanten internen Kontrollsystem, um Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit dieses Systems der HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH abzugeben. |
| ― |
beurteilen wir die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern der HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH bei der Aufstellung des Jahresberichts angewandten Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten geschätzten Werte und damit zusammenhängenden Angaben. |
| ― |
ziehen wir Schlussfolgerungen auf der Grundlage erlangter Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder Gegebenheiten besteht, die bedeutsame Zweifel an der Fortführung des Sondervermögens durch die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH aufwerfen können. Falls wir zu dem Schluss kommen, dass eine wesentliche Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, im Vermerk auf die dazugehörigen Angaben im Jahresbericht aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum unseres Vermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten können jedoch dazu führen, dass das Sondervermögen durch die HANSAINVEST Hanseatische Investment-GmbH nicht fortgeführt wird. |
| ― |
beurteilen wir die Gesamtdarstellung, den Aufbau und den Inhalt des Jahresberichts, einschließlich der Angaben sowie ob der Jahresbericht die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse so darstellt, dass der Jahresbericht es unter Beachtung der Vorschriften des deutschen KAGB und der einschlägigen europäischen Verordnungen ermöglicht, sich ein umfassendes Bild der tatsächlichen Verhältnisse und Entwicklungen des Sondervermögens zu verschaffen. |
Wir erörtern mit den für die Überwachung Verantwortlichen u.a. den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.
Hamburg, den 8. März 2022
KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft
Werner, Wirtschaftsprüfer
Lüning, Wirtschaftsprüfer
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